移动版

曙光股份:“黄海变蓝海”

发布时间:2010-03-30    研究机构:天相投资

盈利预测及假设。在充分考虑原材料价格上涨、公司产能释放、产品结构调整等各种因素后,我们给出公司传统业务的两种假设环境,中性预计公司2010年传统业务每股收益为0.67元,给予20倍PE,合理估值为13.4元;预计南车黄海电动汽车股份有限公司2010年实现净利润1.01亿元,贡献公司投资收益0.46亿元,折合EPS0.21元,考虑到新能源汽车的未来发展空间和公司在核心零部件领域的行业地位等优势,给予40倍PE,合理估值为8.4元。

综合传统业务和新能源业务,公司合理股价在21.8元以上区间,上调公司评级至“买入”。

申请时请注明股票名称